Что влияет на основные валютные пары на Forex?




USD

У Америки существует федеральная резервная система FED — огромная структура, имеет в своем штате около 1700 сотрудников. У нас центральный банк, и них это система. Почему система? Потому что территориальная структура США состоит из 50 штатов и эти штаты разбиты на 12 федеральных округов. ФРС подчиняется напрямую конгрессу. Не зависит от президента, поэтому решения принимаемые ей не обязывают их согласовывать их с президентом. Только конгресс может назначит председателя. В подчинении у ФРС находится 12 федеральных банков, которые находятся в каждом центральном округе, и в каждом ФБ печатаются доллары.

Кто держал доллары в руках может обращал внимание, на банкнотах имеются обозначения, в общем то как и у нас. Выглядит это примерно так: А1633836 – первая буква как раз и обозначает где была напечатана банкнота. То есть первые 12 букв английского алфавита: начиная с А до L если у вас на банкноте другие буквы которые идут в алфавите после L то это значит что скорее всего бумажка была напечатана где-нибудь еще.

Еще одной ключевой вещью фундаментального анализа является ставка рефинансирования.

Ставка рефинансирования — это процент под который ЦБ кредитует коммерческие банки. Повышение или понижение ставки рефинансирования может привести к самым разнообразным последствиям.. Орган который отвечает за ставку рефинансирования с США называется FOMC – ответственен за проведение кредитно-денежной политики Федеральной Резервной Системы, их заседание прописываются в экономическом календаре, заседают они 8 раз в год, и этого события все трейдеры очень сильно ждут.

Председателем ФРС на данный момент является Бен Бернанке. Этот человек занял свой пост в 2006г. Но с приходом его на пост к нему отнеслись скептически. Почему? Потому что до него этот пост занимал Алан Гринспен (явл. вторым по длительности нахождения на этом посту за всё существование ФРС, после Уильяма Мартина. Сравнялся с нашим Л.И.Брежневым по длительности пребывания на своем посту) — это очень значимая фигура в мировой финансовой системе и экономике.

И именно ему приписывают начало мирового финансового кризиса. Свой пост он занимал 18 лет. Что он делал? Во всех развитых странах верхний порог допустимой инфляции 2%. Если инфляция колеблется в пределах 2%, значит в стране все хорошо, мы хорошо зарабатываем, мы готовы тратить. Как только инфляция становится выше, то все дорожает. Это значит, что в системе есть какой-то сбой, значит нужно принимать какие-то меры.

Так вот, повышение СР — это и есть анти-инфляционная мера. Значит как только порог у нас превышает 2%, сразу поднимается ставка рефинансирования. Сейчас ставка в США составляет 0,25%, а при Алане Гринспене была завышена до 5%, потом приходит Бен Бернанке – это очень публичный человек, каждую неделю выступает, сейчас уже без толку стало говорить, очень много повторяется, но раньше к нему прислушивались. Да и сейчас безусловно каждое выступление таких людей может качнуть рынок в ту или иную сторону.

EUR

ESCB — европейская система центральных банков (ЕСЦБ) — международная банковская система состоящая из наднационального банка ЕЦБ который находится в Германии во Франкфурте-на-Майне – это самый молодой ЦБ в мире. Но не смотря на молодость этому банку приходится обслуживать интересы второй в мире экономики – экономики европейского союза, и от его решений зависят судьбы многих крупных стран.. Каждая страна здесь представлена своим ЦБ, главенствует здесь над всеми национальными банками — это ЕЦБ (европейский центральный банк). Похоже на систему ФРС США, но ФРС подчиняются округи со своими федеральными банками, здесь центральные банки стран входящих в Евросоюз, и уже этим ЦБ стран подчиняются их коммерческие банки. Но здесь ситуация сложнее, одной стране нужна дешевая EUR, другой дорогая. Председателем ЕСЦБ является Жан Клод Трише – харизматичный француз, раньше управлял ЦБ Франции.

Назначается председатель на 4 летний срок, спустя 4 года место президента переходит к представителю другой страны-члена союза. К его словам прислушиваются многие, и он не говорит просто так, вообще в отличии от Бернанке не публичный человек, говорит всегда ключевыми фразами, намеками.

Ставка рефинансирования в ЕСЦБ составляет 1%, отвечает за СР совет управляющих ЕСЦБ. Сейчас ЕС хорошо штормит, потому что ситуация с Грецией и Испанией достаточно напряженная. До момента оказания помощи Греции евро падал в цене, но сейчас медленно возвращается в свои позиции.

GBP

Центральный банк — банк Англии. BoE (Bank of England) – самая старая банковская система (1694), ей уже более 300 лет. В экономических кругах носит прозвище «старая леди». Начинали они скромненько, но к сегодняшнему дню является одним из сильнейших банков в мире. Председательствует здесь Мервин Кинг, и занимает он свой пост с 1993 года по настоящее время. У банка Англии есть такая интересная особенность — Мервин Кинг, как председатель, старается не комментировать и не давать каких-то прогнозов, особенно с учетом экономического кризиса, от него достаточно сложно добиться планов касающихся будущей политики банка. Как правило они ставят участников рынка уже перед фактом. Англия как и европа заседают 12 раз в год, каждый месяц. Они оглашают СР. СР здесь составляет 0,5% и отвечает за неё комитет по монетарной политике (МРС — Monetary Policy Commitee).

JPY

Банк Японии — Bank of Japan (BoJ) председательствует там Масааки Ширикава.

Относительно недавно занял свой пост. Пока себя никак особенно не проявил, информация во всех СМИ достаточно скудная. Здесь интересен сам банк Японии.

После второй мировой войны Япония сильно пострадала, у них была гипер-инфляция, но, несмотря на это, они сейчас добились того что у них очень сильна банковская система, и когда в мире начался кризис, то японские банки первыми вышли из него.

В банке Японии так же как и в ЕЦБ нет специального комитета который отвечает за СР, решение здесь принимает совет банка. Ключевая особенность банка Японии: какая процентаная ставка в России? 8% А в Японии ставка 0,1%, как они этого добились? Всё очень просто.

После серьезных потрясений в стране должна быть какая-то национальная идея. Если в Америке это дороги — эта инфраструктура была проведена во все удаленный уголки, даже в горы, и благодаря этому вдоль дорог развивался малый и средний бизнес: магазины, кафе, транспортировка грузов… В Японии за национальную идею взяли банковскую систему. Они решили сделать её сильнейшей в мире и у них это получилось. Как они это сделали? У них былставка -0,1%. Как это работало: я, рядовой японец, прихожу в банк, говорю: «ребята дайте мне денежки на развитие своего бизнеса» — «да конечно рядовой японец, вот тебе 100.000 йен, через 10 лет ты вернешь нам 90.000йен».

Все бросились брать кредиты, заниматься собственный бизнесом. Появились такие крупные корпорации как Sony или Mitsubishi. И благодаря этому Япония сейчас находится на пике банковской системы.

CHF

SNB (национальный банк швейцарии) Швейцария это страна с меньшим чем в Москве населением и площадью чуть больше московской области. Тем не менее влияние и роль Швейцарской конфедерации в мировой валютной системе очень велика.

Это обусловлено тем, что швейцарский франк исторически пользовался выгодной ролью безопасного актива из-за политического нейтралитета Швейцарии.

Во главе банка сна данный момент никто не стоит, предыдущий глава не так давно ушелв отставку из-за скандала. Чем интересен банк швейцарии? С точки зрения экономических показателей он практически дублирует ЕЦБ, потому что входит в союз. СР здесь определяет комитет по денежной политике банка и составляет она 0,25%.